国际投资领域存在国际税收竞争，这已经是不争的事实。问题是，怎么来评价它带来的后果和影响。以什么价值标准来评价，以及以谁的（哪些国家、国家集团或社会群体）价值取向来衡量它，继而决定我们对其的态度和立场，决定我们能否对其施加影响，有所作为。

　　一、税收中性原则与资本资源配置的全球效益

　　税收中性在税收和税法理论中是一项基本原则，应用于国内税收的理论与实践中。在国际税收领域，也建立起了相应的理论。其中之一称为资本出口中性（CEN）原则。[1] 另外，还有资本进口中性（CIN）原则。其中，资本出口中性原则被认为是对跨国投资最好的征税政策原则，它既允许一定的竞争，又能够遏止恶性竞争。

　　资本出口中性原则的意思是，当一个投资人要作出选择，是在他的居住国国内投资，还是到海外投资时，如果两个国家之间的税收合乎资本出口中性原则，即，不论在国内还是在海外投资，如果投资收益在两个国家税前是同样的，那么税后收益也是同样的。也就是说，国内外投资实际税率持平，税收因素不影响投资地的选择。

　　如果，投资人的居住国和投资地国对其在投资地的投资所得都不征税，但是双方国家都对其在居住国的投资所得征税。在这种情况下，投资者会选择在外国（该投资地国）投资，而不会选择在居住国投资，即使居住国的税前收入较高。这种情况违背了税收中性原则。从资本追求效益的观点来看，由于税收的原因，资本没有投向收益最高的市场，投资没有取得最佳效益。

　　目前，在全球范围内大量存在的避税港、特别是生产型避税港，加上前文中述及的居住国因种种原因，不积极征收海外投资所得在居住国的应征税，违反了国际税收中性原则，导致了资本流动的相对低效益，或者说非最佳效益。海外投资所得的实际税率低于国内实际税率，导致投资的海外移动，造成了一定程度上资本全球配置的低效益。

　　资本进口中性原则的意思是，在投资接受国，国内和外国投资人的投资所得税收待遇相同。如果外国投资人在投资地被以其居住国税率征税，而居住国对居民在外投资征不到税，则是违背了资本进口中性原则。

　　OECD 是世界上85%的跨国公司的居住国。OECD建议其成员国采取CEN为基础的税收政策，通过国际合作解决国际税收不正当竞争问题

　　二、税收公平原则与征税对象问题

　　税收竞争的经济和公共政策分析最早由蒂布特（Cha ...更多